StockDocs.ru

Фьючерсный контракт – это стандартизованные контракты, требующие поставки определённого количества некоторого товара (в нашем случае акций, или наличных денег при индексном контракте) в некоторый будущий момент.

Фьючерсный опцион – это право купить или продать некоторый фьючерсный контракт по определённой цене в течение ограниченного периода времени. Рассматриваемый фьючерс назовём базовым активом. Колл – опцион даёт его владельцу (держателю) право купить базовый актив, а пут – опцион – право продать базовый актив. Цена, по которой контракт может быть куплен или продан, является ценой исполнения; она также называется страйком. Фьючерсный опцион предоставляет это право купить или продать лишь в течение некоторого ограниченного периода времени; это значит, что опцион имеет дату истечения срока.

Описание опционов

Любой опцион однозначно определяется четырьмя характеристиками:

1. типом (пут или колл);

2. наименованием базового актива;

3. датой истечения срока

4. страйком

Коды срочных контрактов на РТС состоят из следующих частей:

C – код базового актива (2 символа);

P – цена – страйк (5 символов);

M – месяц исполнения, а также тип для опциона (1 символ)

Y – год исполнения (1 символ).

Кодирование базового актива (поле "C")

Кодирование цены страйк для фьючерсов (поле "P"):

Для опционов в поле "цена страйк" указывается цена базового актива (цена фьючерсного контракта). В свою очередь, цена фьючерсного контракта – это цена пакета акций, входящих в один контракт.

Кодирование месяца исполнения (поле "M")

Для фьючерсов: Для опционов: